Príbehy o neuveriteľných príbehoch úspechu spôsobujú, že každý z nás neustále záujmu. Ľudia sú bohatí v mesiacoch. A nie sú len zabezpečené, ale firodálne bohaté. Je nepravdepodobné, že je osoba v Rusku, ktorá nikdy nepočula o Google, AliExpress alebo Apple. Nie je to tak dávno, to bolo len myšlienky kreatívnych ľudí, ktorí kráčali s časmi. Nie všetci sú schopní vytvárať inovácie, ale takmer každý môže investovať peniaze v nich, aby zarobili nič menej ako nápad autora! Dnes bude o investície do podniku!
Kreatívni ľudia s veľkým potenciálom často nemajú peniaze na inkarnáciu svojich myšlienok do života, takže priťahujú tých, ktorí sú pripravení financovať ich so všetkými ich mohlami. Pre tento investor dostane podiel v novom podnikaní a žne vavríne na par s vývojárom. Stojí za pochopenie, že účtujeme nielen úspech, ale aj zlyhania v prípade negatívneho vývoja udalostí. Toto sa nazýva investičné riziká!
Čo sa schováva za touto koncepciou investícií podniku? Názov hovorí za seba! Venture je preložený ako "riskantný podnik". Investície - investície finančných prostriedkov s cieľom získať príjmy. V dôsledku toho sa ukáže: riskantné investície kapitálu v inovatívnych projektoch a podnikateľských myšlienkach, aby získal zisk, ktorý, ak veľa šťastia, prevyšuje príjmy z akéhokoľvek iného typu investícií.
Ako ukazuje prax, straty z niekoľkých neúspešných spustení so záujmom sú pokryté jedným úspešným! Preto existuje koncepcia "podnikového investora" - to je osoba, ktorá financuje výlučne riskantné inovatívne podniky. Tí, ktorí nerozumejú význam termínu "Startup", odporúčame článok.
Venture Investments je zvyčajne spojené s inovatívnymi myšlienkami, pretože len oni môžu poskytnúť skutočne vysoký príjem, ktorý niekedy dosahuje 1000% investovaných fondov. Iné obchodné nápady môžu tiež oheň svoje miesto pod slnkom, ale nedávajú tak vysoký výnos. Zisk z investícií bude priemerný v priemysle, dokonca podlieha neúplnému alebo slabému nasýteniu trhu. Iba nová myšlienka, ktorá odpovedá na výzvy modernosti, môže "vyhodiť do povetria" a priniesť veľký úspech na tvorcom. V poslednom desaťročí sa najziskovejšie spúšťacie spúšťania týkajú sférov, medicíny a vysokých technológií.
Rizikové investície majú rad charakteristických vlastností. Niektoré z nich sú silné strany, iné naopak - slabý.
Prínos pre začínajúci štartér je zrejmý: požadovaná suma bude vyčlenená na projekt, ktorý on sám jednoducho nie je k dispozícii v 90% prípadov. Zároveň zostáva autorom (ideologický inšpirujúci) a dostane väčšinu zisku, často bez toho, aby sa penny! Pre investorov je prínosom, ktorý investoval do projektu Venture, dostane veľa vo veľmi sľubnom podnikaní. Upozorňujeme, že nakoniec je tento prípad 100%, je zriedkavé získať viac ako 50% spoločnosti! V spustení sa myšlienka oceňuje nad finančnými prostriedkami na jeho vykonávanie. Avšak, je to stále ziskové!
Často sú potrebné investície na fáze myšlienok "brúsenie". Ak existujú len plánované výpočty budúcich finančných ukazovateľov. Toto je snáď jedna zo slabých stránok. Plánované ukazovatele ziskovosti sú mimoriadne nespoľahlivým ukazovateľom. Priblížiť sa k realite je nemožné z dôvodu skutočnosti, že podnikania práve začína. Neexistujú žiadne správy a údaje v priebehu minulých období, na základe ktorých by bolo možné vykonať presnú prognózu pre budúcnosť. Buďte veľmi pozorní pri výbere objektu pre investície, pretože existuje veľa podvodníkov medzi štartmi, ktoré poskytnú farebný a veľmi presvedčivý obchodný plán, a potom zmiznú v neznámom smere s vašimi peniazmi!
Ak tomu tak nie je ignorovať, potom peniaze stratia len ten, kto ich investuje. Štartér nie je povinný vrátiť sa, pretože stupeň rizika bol vopred známy. Vkladateľ poskytol finančné prostriedky na vykonávanie myšlienky dobrovoľne, nemala žiadne záruky. Samozrejme, že sa stáva, že peniaze sú uvedené vo forme úveru na návrate, ale je to rarita.
Žiadny iný typ investícií neprinesie takéto príjem ako investíciu do úspešného projektu Venture! Jedno šťastie môže byť viac ako prekrývať náklady deviatich predchádzajúcich porúch! Napríklad spoločnosť Google Inc sa objavil v roku 1998, vďaka investíciám vo výške 100 000 USD. Po 6 rokoch v roku 2004 sa jeho tvorcovia stali miliardou!
Faktom je, že štartovače nemajú vždy skúsených podnikateľov, takže pomoc prispievateľa netrpezlivo. Ich vzťahy často idú nad rámec formálneho a pracujú spoločne pre úspech prípadu! Zvlášť úspešne, ak má investor potrebné vedomosti a skúsenosti v podnikateľských činnostiach. Môže prevziať všetky formality a autor projektu bude môcť aj naďalej rozvíjať základnú myšlienku.
V projekte podniku, autor a vkladateľ nie sú navzájom konkurovať na zaistenie hlavného podielu podniku (kontrolný podiel v akciách), pracujú na dosiahnutí spoločného cieľa - zisku. Všetky vzťahy medzi nimi sú zakotvené v zmluve. Pre majiteľa kapitálu je spustenie, po prvé, predmetom investícií, a už na vlastné podnikanie! Dosiahnutie vysokého výnosu je preto hlavným cieľom, osobné ambície sa odišli do pozadia. Jednota tvorcov má vždy čo najlepšie ovplyvňuje rozvoj prípadu!
Venture Investments sa tiež rozlišujú skutočnosťou, že nie je možné predvídať, keď bude zisk prijatý. Obchod sa môže rozvíjať veľmi rýchlo a po roku za rok začne rozdelenie príjmov medzi autormi a vkladateľmi, a niekedy musíte čakať niekoľko rokov. Zvyčajne sa podniká firiem legálne deklarované vo forme LLC alebo akciových spoločností, čo uľahčuje prilákanie dodatočného kapitálu a prerozdeľovania získaných finančných prostriedkov. Aj keď myšlienka okamžite dostala dobrú odpoveď, prvý zisk sa zvyčajne nerozdelí, pretože podnik kapitalizuje na svojom účte. To znamená, že príjmy posilnili a vynakladajú sa na rozširovanie a potreby činnosti. Keď podnik prestáva potrebovať trvalý dodatočný prílev kapitálu a bude v stabilite, potom sa začne platba dividend k akcionárom.
Skutočnosť 1. Svetový líder v oblasti financovania podnikov, samozrejme, sú Spojené štáty americké. Objem tohto segmentu trhu je približne 20-30 miliárd dolárov ročne. Táto situácia sa vyvinula z dôvodu závažného legislatívneho rámca, ktorý chráni investície.
Skutočnosť 2. Žiadna iná krajina sveta pristupovala k tomuto ukazovateli. Ak zložíte objem investícií podniku, ako je Hongkong, Spojené kráľovstvo, Austrália, Izrael, nebude fungovať 15 miliárd dolárov.
Skutočnosť 3. Posúdiť skutočné množstvo financovania rizikových projektov Ruskej federácie nie je možné. Dôvodom je silný vzťah s offshore investičnými účtami.
Skutočnosť 4. Najziskovejším predstaviteľom v súčasnosti je Alibaba. Jeho zakladateľ je čínsky učiteľ, ktorý vytvoril mediátora medzi predajcami a kupujúcimi. Nie je možné si nevšimnúť jeho podobnosť s takýmito projektmi ako eBay alebo Amazon, ale existujú základné rozdiely. Napríklad všetky čínske výrobné výrobky, cena z nich je pevná a neexistuje žiadna aukcia. V prvej fáze, investori ideologického inšpiraja Jack Ma urobili svojich priateľov, ktorí nemuseli ľutovať svoje rozhodnutie. Objem investícií predstavoval len 60 000 USD. Pre porovnanie v roku 2015 predstavovali zisky na 77 miliárd dolárov, čo občas prevyšuje príjmy z amerických analógov.
Skutočnosť 5. Na pätách Číňanov, Američania prichádzajú. Skôr American Mark Zuckerberg s jeho Grand Child - Facebook. Venture Firmy majú jeden veľmi dôležitý ukazovateľ, ktorý sa nazýva primárne verejné umiestnenie, to znamená, že výstup akcií v slobodnom prístupe k burze. Najčastejšie je v médiách anglická skratka - IPO. Najdôležitejším parametrom je náklady spoločnosti v tomto momente. Analytici po určitom čase odhadujú svoju aktuálnu hodnotu. Rozdiel určuje úspech podniku podniku. Facebook v čase IPO sa odhaduje na 16 miliárd dolárov. Po krátkom časovom období boli náklady spoločnosti už 104 miliárd dolárov.
Skutočnosť 6. Vedúci segmentu v Rusku je projekt spoločnosti YANDEX. Jediná riziková spoločnosť, ktorá išla do IPO. Predtým bola spoločnosť odhadovaná na 8 miliárd dolárov, po - len 9,8 miliardy dolárov.
Všetci, ktorí sa zaoberajú investičným podnikom, môžu byť rozdelené do piatich veľkých skupín:
Hovoríme o súkromnej osobe, ktorá je pripravená investovať v prípade, ktorý sa zdá sľubný. Dôležitým bodom je, že je pre neho len ziskový obchodný nápad a nič viac. Nezaujíma ho, v ktorom pole bude fungovať podnikovú spoločnosť, hlavnou dostupnosťou presvedčivých obchodných plánov bude fungovať. Peniaze, ktoré by sa mali nazývať rizikový kapitál. Príloha do sľubného podnikania môže byť podrážka a pokrýva len časť požadovanej sumy. V podstate, každý z nás, sa rozhodol vyskúšať si rizikové investície sa stáva investorom podniku. Je dôležité, aby ste sa zmiasť vi s podnikateľskými anjelmi, o podstate, ktorého a rozlišovacie funkcie budú hovoriť nižšie.
Toto je jeden z typov vzájomných investičných fondov, ktoré sú podrobne opísané v článku..
Predmetom investícií je, samozrejme, podnik podnikov. Hlavné mesto nadácie tvoria investiční jednotlivci. Hovoríme o manažmente dôvery, v ktorom prispievateľ nerieši nezávisle v centrálnej banke, ktorý spoločnosti investovať. Pre neho všetko rieši správcovská spoločnosť. Stojí za zmienku, že to zvyčajne môže byť dôveryhodné. Venture Investment je jej profesionálna činnosť, ktorá dáva veľmi dobré výsledky. Okrem toho sú finančné prostriedky vhodné, pretože prílohy sú diverzifikované. To znamená, že kapitál je distribuovaný medzi viacerými začiatočníkmi, čo výrazne zvyšuje pravdepodobnosť úspechu investícií.
Okrem toho, VEF je veľmi starostlivo výber investičných objektov. Podnikateľský plán by mal byť veľmi podrobný a kompetentný, osobitná pozornosť na nováčik Strata musí zaplatiť odôvodnenie hospodárskej efektívnosti. Najčastejšie sa uprednostňuje preferovaným podnikateľom, ktorí majú skúsenosti so skúsenosťami s úspešným vytváraním ziskovosti.
Súkromné \u200b\u200btváre, ktoré majú skromné \u200b\u200binvestičné príležitosti, sú najlepšie kontaktovať investičný fond rizikového kapitálu, pretože fond berie aj malé investície. Kapitál dostáva súčasne najvyššiu možnú ochranu počas rizikových investícií.
V rámci finančnej štruktúry je skupina spoločností určená všeobecnými usmerneniami so širokou škálou záujmov. Napríklad skupina VTB, ktorá má viac ako 20 spoločností fungujúcich v rôznych segmentoch finančného trhu. Takéto skupiny niekedy financujú spustenie. Takéto činnosti sú zriedkavo pravidelné. Je dosť ťažké dosiahnuť peniaze. Obchodný plán by mal byť skutočne primeraný. Ale pre developera je myšlienka spolupráce s takýmto podnikom veľmi prospešná pre skutočnosť, že k dispozícii je obrovský zdroj, finanční aj personál. Organizácie tohto druhu sú vo všetkých ich síl chrániť svoje investície, takže podnikateľ poskytnú všetku potrebnú pomoc.
Takýto poetický názov je úplne neodpojený v suchej finančnej terminológii. Zdá sa, že na začiatku 20. storočia. Business Angels volal veľmi bohatými ľuďmi v Európe, ktoré investovali svoj kapitál do výkonov. Títo ľudia sa teraz nazývajú väčšinou výrobcovia. A pojem "Business Angel" získal malý iný význam.
Teraz sú tzv. Ľudia, ktorí investujú peniaze len v tých oblastiach, ktoré sú blízko miesta, kde môžu byť užitočné ich vlastné zručnosti. To znamená, že podstata investícií v prípade anjelov sa znižuje nielen na dosiahnutie najvyššieho možného zisku. Dôležitým bodom je praktické uplatňovanie svojich zručností a morálnych spokojnosti od procesu. Toto je hlavný rozdiel od investorov podniku. Kto sú obchodní anjeli? Toto sú milionári s vynikajúcim vzdelaním. Najčastejšie investuje peniaze do špičkových spúšťaní.
Samozrejme, každý štartér sa snaží nájsť obchodný anjel ako investor! Pretože v tomto prípade neexistujú žiadne dlhodobé schvaľovacie postupy. Často je všetko riešené v konverzácii: buď záujem, alebo nie. Okrem toho, BA najčastejšie financuje myšlienku v plnej výške.
Štát sa tiež zúčastňuje na investičných podnikoch podniku. Aby sa však dostali tieto peniaze, nováčik podnikateľa musí prekonať byrokratické prekážky. Je potrebné dosiahnuť každú inštanciu, postaviť sa, vypracovať príslušný podnikateľský plán. A toto je len zúčastniť sa na súťaži. A potom zostáva dúfať, že projekt bude zvážiť dostatočne presvedčivé a pridelenie finančných prostriedkov pod ním. Stojí za to zvážiť taký faktor ako úplatky. Projekt môže vyhrať, ak zaplatíte správnym ľuďom včas. Preto stojí za to zabudnúť na poctivosť.
Existujú dve možnosti, ako začať investovať do podnikových projektov. Všetko závisí od vašich schopností, túžob a, samozrejme, príležitosti. Takže vlastníci slušného kapitálu, ktorí chcú ubytovať, že to môže ubytovať, že to môžu urobiť sám. A tí, ktorí nemajú veľké množstvo, budú musieť využiť sprostredkovateľov.
Takže, ak máte niekoľko tisíc dolárov, ktorí chcú poslať, aby ste získali maximálny prospech, potom to, čo je potrebné urobiť.
Krok 1. Vyberte segment, v ktorom je túžba investovať peniaze.
Samozrejme, že je lepšie si vybrať, čo je pre vás blízko a oboznáme sa. Ak rozumiete programovaniu, je lepšie zvoliť spustenie, ktorý je priamo spojený s písaním programov alebo aplikácií. Faktom je, že budete oveľa jednoduchšie oceniť realizmus myšlienky, jeho dopytu a uskutočniteľnosti. Môžete tiež hodnotiť, ktorý objem investícií bude potrebný.
Krok 2. Vyberte projekt.
Kde presne hľadáte spustenie pre prvú investíciu, sa rozprávajú samostatne. Keď už máte skúsenosti s financovaním podnikov a skutočne veľkého kapitálu, samotní podnikatelia nájdu. Takže, výber niekoľkých možností, ktoré potrebujete na hodnotenie ich vyhliadok. Tieto parametre sú dôležité: obchodná etapa (štart, prístup k zisku, expanzia, stabilná prevádzka), podstata myšlienky, požadovanej sumy, finančné výpočty. Prirodzene najhoršie investície sú tie, ktoré je potrebné preskúmať vo fáze vývoja. Každý investor je šťastne investovaný do podnikania, ktorý už zaplatil za zisk a preukázal svoju životaschopnosť.
Krok 3. Zobermeme zmluvu.
Pomerne často musíte investovať myšlienky, ktoré nie sú vydávané právne, to znamená, že neexistuje žiadny LLC alebo JSC. Preto je legálne dosť ťažké usporiadať ju, takže je najlepšie čakať na vytvorenie YUL, po ktorom investovať.
Prirodzene, najjednoduchším spôsobom v prvej etape je vytvoriť LLC. V Rusku, málo začínajúcich štartov do IPO, takže akciová spoločnosť nedáva zmysel. Potom môžu tri možnosti:
Posledná možnosť je najhoršia, pretože neexistuje dostatočný legislatívny rámec na ochranu vkladateľa. Najlepšie je zarobiť peniaze v LLC vo fáze svojho stvorenia, alebo urobiť konvertibilný úver, ktorý je možné vymeniť za akcie spoločnosti, ak je re-registrovaná so akciálnou spoločnosťou.
Krok 4. Vezmite aktívnu úlohu v aktivitách spoločnosti.
Keď sú všetky formality usadené, je čas vyvinúť úsilie o úspech vašej investície. Ak to chcete urobiť, sledujte všetky obchodné procesy, pomôžte svojim vedomostiam, pripojeniam a tak ďalej.
Krok 5. Robíme zisk.
V ideálnej situácii začne spoločnosť predávať svoje akcie na burze. Po vstupe do spoločnosti na stabilný zisk si môžete predávať akcie. S najväčšou pravdepodobnosťou zisk z počiatočnej investície bude predstavovať stovky záujmu alebo ešte viac. Takéto akcie budú radi kupovať investorov, ktorí investujú do nástrojov s nízkym rizikom.
Ak bude podniková spoločnosť zostať sro, potom mať podiel v podnikaní, vy, jednosmerné alebo druhé, dostane príjem z vašej investície. Ak je to potrebné, je možné predávať aj podiel v spoločnosti.
Tí, ktorí nemajú dostatok finančných prostriedkov na veľké investície, by nemali byť rozrušené. Vždy existuje cesta von! Preto najlepšou možnosťou bude získavanie akcií v investičnom fonde rizikového kapitálu, ktorý sme už spomenuli skôr.
Krok 1. Vyberte položku Nadácia.
Krok 2. Otvorenie účtu v banke.
Krok 3. Návšteva nadácie.
Krok 4. Prevod finančných prostriedkov z vášho účtu na účet FIF.
Krok 5. Získajte potvrdenie zápisu depa účtu panelu.
Krok 6. Predaj akcií, keď cena mzdy rastie na požadovanú úroveň.
Prostredníctvom investičných fondov podnikov investovať veľmi jednoducho. Potrebujete len prevod peňazí. Všetky ostatné práce budú vykonávať správcovská spoločnosť a depozitár.
Na začiatku aktivity môže investor stretnúť s problémom nájsť vhodného projektu. Je ťažké ponúknuť možnosť, ktorá bude vhodná pre každého, takže ponúkneme tri naraz.
Možnosť 1. Priatelia, známe, kolegovia, príbuzní.
Pravdepodobne ste si mysleli, že nikto nemá veľký nápad na spustenie. Ale nie je to o sebe, ale o tých, ktorí poznajú vaše známe. Tam je teória, že všetci ľudia sú oboznámení s 6 handshakes, aby ste našli osobu, ktorú potrebujete čo najviac komunikovať. Možno, že vaši priatelia poznajú osobu, ktorá pozná osoba a tak ďalej. Hľadanie spustenia je problematické len prvýkrát. Potom sa jednoducho "dopadáte" potrebné datovania.
Možnosť 2. Výmena.
Internetové schopnosti sú ovplyvnené predstavivosťou. Nepodarilo sa a v prípade vyhľadávania projektu Venture. Dlhodobo existujú stránky, ktoré medzi sebou kombinujú investorov a podnikateľov. Takéto sprostredkovateľské služby sa nazývajú burzy. Napríklad inproex.ru.
Možnosť 3. Kolektívne investície.
Existuje ďalší typ burzy, ktoré ponúkajú všetky operácie na nákup a predaj podpory podnikov priamo na stránke. Nezávisle vytvoríte svoje investičné portfólio a vyberte si, ktoré projekty investovať. Takéto platformy ponúkajú mnoho možností I / O, vrátane prostredníctvom elektronických peňaženky. Jasný zástupca výmeny Exchange je Shareinstock.
Pre tých, ktorí nechcú nezávisle prijať investičné rozhodnutia, je najlepšie preveriť profesionálov a investovať do špecializovaných fondov rizikového kapitálu. Zostavili sme hodnotenie toho najlepšieho, ktorého aktivity sú testované podľa času.
Ktorý fond zveriť vaše prostriedky na vyriešenie len vás. Je dôležité zostaviť maximálne informácie, na základe ktorých sa musí prijať rozhodnutie.
Kde investovať do snahy o predĺženie? Olej, autá, stavba? Odpoveď je trochu odradená. Investujte do neočakávaných inovatívnych podnikateľských myšlienok, technológií a produktov akéhokoľvek priemyslu. Takéto investície sa nazývajú podnik. História globálneho hospodárstva ukazuje, že väčšina členov zoznamu Forbes sa stala takými v ich čase len vďaka investíciám podnikov. A nie je náhoda. Iba nové nápady vám poskytnú strategickú konkurenčnú výhodu. Podobne ako akúkoľvek inú metódu pripojenia, investície do rizikových projektov majú svoje vlastné vlastnosti, výhody a nevýhody. Investujte s mysľou!
Investície B. veľmi spýtal sa inovatívny projekty zamerané na prijatie super pomalé v dlhý termín Perspektíva.
Vyššie uvedená definícia položila všetky kľúčové nevýhody a výhody investícií rizikového kapitálu.
Inovatívne projekty sú zamerané na nájdenie a spustenie nového produktu na trh (obchodný nápad, technológie, produkt alebo služba). Existuje niekoľko možností pre inovatívne stratégie, najmä:
Vysoké riziká projektu sú spojené s inovatívnou povahou vývoja a sú v prípade neexistencie záruk návratu nesses. Investor by mal byť pripravený stratiť svoje peniaze vopred.
Dlhodobý projekt je nasledovný:
Cieľ, pre ktorý je v projekte zahrnutý podnikový investor. Vlastnosti financovania rizikového kapitálu diskutované vyššie neumožňujú, aby sa vkladateľ mohol obsahovať s bežnou trhovou ziskovou trhovou, inak nebude projekt účinný. Cieľová efektívna ročná návratnosť - od 25-30 do 100% alebo viac.
Takáto ziskovosť investor očakáva, že nebude mať na úkor podielu na súčasnom zisku (napríklad vo forme dividend), ale len rast nákladov na kapitál spoločnosti. Ten je určený trhovou cenou kapitálu, ktorý je vyjadrený:
Tip! Na predbežnom alebo konečnom štádiu projektu môžete samostatne posúdiť náklady na kapitál metódou diskontovania budúcich peňažných tokov z projektu. Táto cena sa nazýva strategická. Na jeho posúdenie budete potrebovať presné pochopenie bežných príjmov, ktoré vytvára projekt, ako aj potenciálnym budúcim príjmom (strategický finančný plán na 5-10 rokov).
malé a stredné inovatívne spoločnosti s vysokým potenciálom rastu;
len ľudia propagujúce myšlienku a už mali úspešné skúsenosti v minulosti.
Nízka predpoveď presnosť.
Komplexná štruktúra transakcie a veľkého počtu účastníkov (súkromní a vládny investori, mediátori vo forme rizikových fondov a správcovských spoločností atď.). Význam právnych a organizačných otázok.
Ak investujete len do jedného projektu a máte na to strategický záujem, potom sa zmeníte na rizikový kapitalista. V tomto prípade je nevyhnutné zabezpečiť najkomplexnejšiu kontrolu a riadenie (napríklad, stať sa generálnym riaditeľom alebo sa prihlásiť do predstavenstva).
Ak nemáte strategický záujem, neobmedzujte projekt, ale zbierať svoje portfólio, potom sa stanete podnikovým podnikateľom. V tomto prípade je pre vás potrebná vnútorná pripravenosť a zameranie na včasný výstup.
Priemerný životný cyklus investícií do podniku v podniku zvyčajne nepresahuje 5-10 rokov. Počas tejto doby by organizácie rizikového kapitálu mali dosiahnuť takéto hospodárske výsledky, ktoré by umožnili vkladateľom úplne vrátiť fondy a dostať sa z podnikania so ziskami.
Vyhľadávanie nových obchodných nápadov, technológií, produktov, projektov v rámci fázy vývoja alebo spustenia, sľubných mladých spoločností. Budete potrebovať čas a peniaze. Kritérium výberu: Možnosť získania super-ziskov z dlhodobého hľadiska. Smer analýzy:
Riziko investorov: maximum.
Dokončenie výskumu a prípravy na spustenie. V tomto štádiu je dôležité:
Paradigmy tradičných priamych investícií môžu vo veľkej miere odporučiť princípom rizikového kapitálu. Podnikateľ Derek Bittar (Derek L. Bittar) pridelil sedem veľkých rozdielov v názoroch podniku a tradičných investorov.
Väčšina investorov nechápe, že tradičné investičné paradigmy sa nemusia uplatňovať na podnikové investície. Typický problém sa prejavuje v nových ekosystémoch: klasické priame investičné paradigmy si zachovávajú silu a nikto nezavádza najlepšie princípy rizikového kapitálu.
Úspešný podnik investori sa neboja zlyhania. Za jeden deň môže spustenie úplne transformovať svoj obchodný model, pretože takéto komplexné rozhodnutia je potrebné užívať čo najrýchlejšie. Preto by návod mal byť pripravený na zmenu. Ešte viac ako rýchle úpravy kurzu by mali byť súčasťou dennej práce spustenia. - Jedna z najobľúbenejších techník akéhokoľvek úspešného spustenia.
Venture Investors chápu, že spustenie musia robiť rozhodnutia rýchlo a flexibilne na zachytávanie trhov, zničiť staré segmenty a vytvárať nové.
Tradičný investor sa snaží investovať do rastu jednej spoločnosti v priebehu niekoľkých rokov.
Hodnota rizikového kapitálu pracuje v kompresorenom dočasnom rámci (12-18 mesiacov na cyklus) a naznačuje následné kolá investície.
Veľké spoločnosti plánujú dlhé obdobia rastu a zabezpečujú tento pozitívny peňažný tok. Prilákať úvery na zaplatenie prevádzkových nákladov a udržiavať peňažný tok v dlhodobom horizonte. Zvýšenie kapitálu v reakcii na externé okolnosti za účelom pokrytia nákladov. Inými slovami, to, čo sa kúpilo o zásoby, musia byť hmatateľné.
Uvedenie, zase, zriedka, málokedy majú pozitívny peňažný obrat, a ešte menej často vytvárajú zisky. To sa nemusí počítať s požičanými fondmi a jediným spôsobom, ako financovať rast starodu, je investovať do základného imania. Znamená ísť do prevádzkových nákladov a dosiahnuť určité etapy, ktoré pomôžu držať ďalšie kolá investície.
Venture Capital ide na pokrytie prevádzkových nákladov a dosiahnutie krátkodobých cieľov na pokračovanie do následného investičného kola.
Tradiční investori majú pozície v rade na monitorovanie rozvoja spoločnosti.
Venture Investors držia pozície v doske, aby boli najužitočnejšie ako možné pri spustení.
Tradíci investori radšej ovplyvňujú prijatie strategických rozhodnutí v spoločnostiach. Investuje do podnikania, ktoré zvažujú sľubné, bez ohľadu na schopnosť súčasného vedenia. Títo vodcovia často nahradia tých, ktorí investor odporúča. Ak títo interdenti sa nezaoberajú, iní nájdu ostatných.
Z hľadiska investora podniku môže takáto politika zabrániť rozvoju skutočne sľubného podnikania. Namiesto toho radšej investuje, pretože veria v schopnosť zakladajúceho tímu realizovať svoju víziu. Venture Investors praktizuje konštruktívny prístup. Aj keď majú svoju vlastnú pozíciu jedným alebo iným, dôverujú vízii podnikateľov a nechávajú pre nich konečné slovo.
Úspešný investori rizikového kapitálu vytvoria takéto riadiace pravidlá, ktoré poskytujú začínajúce štarty na experimentovanie a prinášajú spoločnosť exponenciálny rast.
Tradíci investori často navzájom súťažia o právo uzavrieť dohodu, a niekedy dokonca konflikt v rámci predstavenstva.
Venture Investors sa domnievajú, že môžu spolupracovať s konkurentmi v prospech spustenia.
Tradiční investori sa spoliehajú na ich schopnosť nájsť príležitosti neprístupné pre ostatných. Transakcie sa preto uzatvárajú v podmienkach prísneho tajomstva a byrokracie, ktoré si vyžadujú podpísanie dohôd o nezverejnení, zmlúv o zámeroch a iných dokumentoch. Rokovania sa zvyčajne vyskytujú agresívnym spôsobom, aby sa zabránilo vzhľadu "nechcených" hráčov.
Venture Investors v duchu súperenia tiež nezaberajú. Duch spolupráce a koexistencie je však distribuovaný aj v tomto odvetví. Rôzni investori často spájajú svoje úsilie o zvýšenie šancí na spustenie úspechu. Z času na čas môžete vidieť, že investori rizikového kapitálu sú skutočne hrdí na to, že sú schopní prilákať niekoho zo svojich kolegov k dohode. Okrem toho sa nikto nezobrazí na úsporu času a peňazí o dohode o nezverejnení a papierová práca začína s fázou úmyselnej zmluvy.
Konkurenčný rizikový kapitál investori môžu navzájom spolupracovať, ak to prospievajú obe strany.
Rusko má mnoho konkurenčných výhod, ktoré stimulujú záujem investorov vrátane cudzích. Domáca ekonomika je hromadným trhom kapitálu, má veľký potenciál interného dopytu, vysoko kvalifikovaným personálom. V agregácii vytvára vynikajúce podmienky a príležitosti na rizikové investície.
Moderné definície koncepcie "podnikových investícií" sú nejednoznačné. Vedci vyvinuli niekoľko možností a každý z nich sa používa v profilovej literatúre medzi odborníkmi. Niektorí sa domnievajú, že investície rizikového kapitálu znamená financovanie aktivít v oblasti technických, technologických, vedeckých inovácií, ktoré ešte nie sú implementované v praxi. Iní tvrdia, že termín je správne interpretovaný ako obchodný predaj inovácií, ďalší predaj výsledky získané pomocou kapitálu "riziko". Ale všetci odborníci sú jednomyseľne v tom, že investície rizikového kapitálu sú systémom vzájomne prospešných vzťahov medzi fondmi rizikového kapitálu, súkromnými jednotlivcami investujúcimi do inovačných projektov a vývojárov. Na to musí mať jedinečný nápad nevyhnutne veľký trhový potenciál. Takýto formát investícií znamená vysokú úroveň rizika, ktorá by mala byť v teórii spĺňať indikátor vysokého príjmu (z anglického podniku je preložený ako riziko). Venture Capitalista, ktorý investoval peniaze, stratí na par s vývojárom inovatívneho projektu.
Rada: Nájdite ziskový partner pre financovanie rizikového kapitálu v osobe súkromného investora, ktorý vás bude zaujímať o implementáciu ziskových obchodných nápadov alebo fondov rizikového kapitálu, napríklad Runa Capital, IMI.VC, RU-NET Ventures, Kite Ventures, atď.
Charakteristickými znakmi investícií rizikového kapitálu sú dlhodobým návratom investícií (najmä v oblasti biotechnológie, medicíny) a potrebu veľkých investícií v počiatočnom štádiu vývoja projektu. Bankový úver na tieto účely je ťažké získať, pretože finančné inštitúcie odmietajú poskytnúť úvery na nehmotný majetok a nemôžu vyhodnotiť nové obchodné modely, ktoré čoskoro prijímajú príjem. Preto je najlepšou možnosťou financovania inovačných projektov spolupráca s investormi rizikového kapitálu alebo fondov. Ten poskytne závažný kapitál na svojom účte, pričom príjmy z úspešných projektov, spustenia. Môžu financovať spoločnosť aj v neprítomnosti kolaterálu. Poisťovne, súkromní investori, veľké podniky sa stali ich účastníkmi. V priemere, rizikové fondy fungujú viac ako sedem rokov. Často nie sú len finančné projekty, ale tiež prispievajú k ich rozvoju, poskytujúc poradenskú podporu alebo obsadzujú miesto v predstavenstve. Spravidla ich účastníci nesnažia mať právo hlasovať v manažmente alebo veľmi hlboko ponoriť do každodenných problémov spoločnosti. Koniec koncov, často rizikový kapitalistov investuje do niekoľkých high-profilových podnikov (napriek tomu, nemajú nič spoločné s podvodnými projektmi postavenými na princípe finančnej pyramídy) a nemajú žiadnu fyzickú príležitosť, aby sa ponorili do každej maličkosti. Zisk sa spravidla dostane len niekoľko rokov z dôvodu čistého príjmu z investovania, rast hodnoty akcií.
Kritériá prideľovania firiem projektom, ktoré potrebujú investície do rizík:
Sféry, kde môžu investori podnikať, sú veľmi veľa, ale najčastejšie investujú peniaze v biotechnológii, inovatívnych nápadoch, stavebníctve, reštaurácii alebo. Výsledkom úspešnej investície takéhoto plánu je Apple, Intel, Facebook, Alibaba, atď. Je zásadne odlišné od - hlavným cieľom financovania rizikového kapitálu nie je riešiť problémy výrobných činností tým, že priťahuje širokú škálu osôb s profesionálom Znalosti a investovanie rizikového kapitálu do sľubných myšlienok, projektov s cieľom získať vysoký príjem. Niekedy sa investori stávajú spolupracovníkmi firiem rizikového kapitálu. Ak je to možné, sa snažia investovať do niekoľkých projektov iného profilu v rôznych oblastiach, ktoré dosiahli zníženie celkového rizika.
Samofinancovanie je hlavným zdrojom počiatočného kapitálu pre väčšinu firiem v nových technológiách. Ale rizikové fondy neochotne financujú malé podniky (bez ohľadu na kvalitu ich práce) z dôvodu špecifík investičných kritérií, vysokých nákladov na odborné znalosti, zložitosť monitorovania. Priemerný výnos fondov rizikového kapitálu vo svete je približne 20%, ktorý prevyšuje priemernú ziskovosť iných organizácií v Rusku - 30-35%. Náklady na akciu sú zriedka menej ako 1 milión rubľov. Venture Investície sú veľmi riskantné, ale aj veľmi ziskovú činnosť. Rizikový typ príjmov (príjem z nej bude výrazne menší) Zvážte obchod s binárnymi možnosťami. ? Zavolajte dohodu medzi oboma stranami, čo umožňuje jej majiteľovi kúpiť alebo predať určité aktívum (zásoby, dlhopisy, tovar) počas určitého časového obdobia pri predpísanej cene.
Rada: Podľa zákona môžu byť len právnické osoby v rizikovom kapitáli. Preto, aby sa stal jeho účastníkom, musíte sa najprv zaregistrovať svoju spoločnosť, získavať certifikáty, získať úplné informácie o cieľoch a metódach aktivít nadácie.
Pre malé firmy a väčšinu súkromných inovatívnych projektov je jedinou cestou Vyhľadať investorov rizikového kapitálu. Sú tiež nazývaní obchodných anjelov. Vždy majú veľký osobný kapitál a sú pripravení investovať peniaze späť v počiatočnom štádiu vývoja. Urobte to samostatne alebo skupiny. Čistý príjem sa očakáva zvyčajne najskôr 5-10 rokov. Po skončení projektu sa najčastejšie predáva podiel na trhu alebo spoločnosti.
Rada: Získajte maximálne príjmy z rizikových investícií podľa akýchkoľvek trhových podmienok pomôžu. Ich hlavným cieľom nie je obmedzenie rizika, ale zabezpečiť zisk v akejkoľvek smerovaní trhových cien. Investor si musí veľmi starostlivo vybrať partnera medzi takýmito organizáciami, pretože ich existencia nevydá zákonodarca a aplikované stratégie majú odlišnú efektívnosť, nie vždy vysoká. V každom prípade sú pozornosť a odborná príprava investora povinné podmienky transakcie.
Väčšina podnikateľov, ktorí plánujú prácu v malom podnikaní, sa zaujímajú o odpoveď na otázku. Existuje pomerne niekoľko možností (otvorenie jeho výroby, podniky za poskytovanie služieb), ale inventareálna investícia jednoznačne nehodí. Koniec koncov, jeho rozsah je dosť veľký - od 50 tisíc dolárov na niekoľko miliónov.
Uložte článok v 2 kliknutí:
Zostavenie podnikateľskej infraštruktúry našej krajiny, zvyšky minulých rokov bránia rýchlemu vytvoreniu nového finančného priemyslu - investície rizikového kapitálu. Ale teraz je to jeden zo základných zdrojov financovania mnohých moderných spoločností, malých a stredných podnikov.
V kontakte s
Dobrý deň, drahí čitatelia finančného časopisu "stránky"! Dnes bude predmetom nášho konverzácie investíciena financovanie nových alebo rastúcich spoločností, ako aj hovoriť o fondy a investori - profesionálni účastníci podniku.
V tomto materiáli sa pozrieme na:
Tento článok bude užitočný:
Takže poďme vstať!
Čo je investície rizikového kapitálu a ako fondy rizikového kapitálu fungujú, ako investor, aby zarobil peniaze na podniky (riskantné) investície, aké sú vlastnosti priťahujúceho rizikového kapitálu na začiatok - o tom všetko a nielen ste sa naučili čítaním Článok na koniec
Termín "Venchur" požičané z anglického označovania "riziko" alebo "Rizikový štart" . Venture Investície neprinášajú svojmu investorovi okamžitý zárobky. Takéto dlhý termín a s vysokým nastaveným .
Investície - Toto sú rizikové investície do sľubných inovačných spoločností () s cieľom získať významný (vyšší priemerný) príjmy.
Riziko je, že peniaze sa investujú do absolútne nové nápady, technológie alebo výrobok. Prines to lézia alebo zisk Investor sa zobrazí len čas. V prípade nerentability nového podniku, investor jednoducho stráca svoje investované fondy. Ale v prípade šťastia, investor dostane super-profil, to je oveľa viac investovaných.
V počiatočnom štádiu, investor vykonáva svojho investora do nového podnikania, a keď spoločnosť ide na pomerne vysokú úroveň ziskovosti a rozvoja, má možnosť predať svoju časť (zdieľať) v spoločnosti za vyššiu cenu. To znamená, že zvýšenie hodnoty podielu (akcií) spoločnosti vo vlastníctve investora a je jej hlavným zdrojom zisku.
Príjmy investora podniku \u003d hodnota implementácie podielu (akcie) – Investície
P.S. Investície na rizík nie sú vždy investíciou do autorizovaného kapitálu spoločnosti, v zriedkavých prípadoch môže byť takéto financovanie vo forme Úver.
Venture Investors môžu byť jednotliví jednotlivci aj veľké organizácie a korporácie, ako aj syndikáty a fondy bez ohľadu na ich činnosť.
5 Najatraktívnejšie sektory hospodárstva pre investície do podniku
Sektory hospodárstva, ktoré je prospešné investovať do podniku investorov
Najatraktívnejšou sférou hospodárstva na prilákanie investícií rizikového kapitálu sú informačné technológie, internet, softvér, mobilná komunikácia a telekomunikácie. V tomto sektore sú podnikatelia pripravení investovať veľké peniaze v novom vývoji a inováciách.
Zdravie, farmaceutické výrobky, Biotechnológia Majú väčší záujem na západ ako v Rusku. Ale nedávno došlo k tendencii zvýšiť investície v tomto sektore.
Priemysel a stavebníctvo Nie tak rýchlo a dynamicky sa rozvíja ako predchádzajúce dva sektory. Takéto sektory hospodárstva sú považované za inertné a konzervatívne, ale zároveň so schopnosťou priniesť veľké zisky pre riskantný ľud.
Mimochodom, na našich stránkach je samostatný článok, v ktorom je podrobne opísaný, a tiež najlepšie štartovacie smery v Rusku, kde môžete investovať peniaze.
Aký je rizikový kapitál a aký je systém jeho práce, na ktorú fondy rizikového kapitálu investujú, a to, čo skúsení investori získavajú - čítať viac
Dávame definíciu konceptu "rizikového fondu".
Fond - Toto je organizácia, ktorá sa zaoberá investovaním finančných prostriedkov na nové, inovatívne a mladé projekty.
Činnosti rizikových fondov sú spojené s vysokými rizikami, ale aj s veľkým potenciálnym ziskom.
Venture Fondy môžu byť:
Spravidla, organizácie rizikového kapitálu investuje do niekoľkých projektov s cieľom rozlišovať riziká.
Podľa štatistík 70 % finančných objektov sú nevýznamný , ale zvyšok 30 % významný zisk , prekrývanie všetkých rizík.
Za ktorých hlavné mesto rizikových fondov investuje:
Finančné prostriedky sú vytvorené, spravidla skúsení podnikatelia - finančníci, \\ t ktorá funguje podľa takejto schémy:
Posledná etapa je konečnáKeďže sa zistí, že hotovostný investor prinesie príjmy, na ktorých bol investor pôvodne vypočítaný.
Prečo nové spoločnosti s novými nápadmi si vybrať fond rizikového fondu, a nie bankový úver. Výhody tohto dosť veľa.
napríklad, Získajte významný bankový úver na novú myšlienku, dokonca aj so ziskovým a ďalekosiahlom podnikateľským plánom, takmer nemožné. Ale tým, kontaktovaní fondu rizikového fondu, je možné nielen prilákať investície do vývoja projektu, ale aj na využívanie programov odbornej prípravy, mentoringu skúsenejších podnikateľov, preferenčné úvery.
Porovnávacie charakteristiky rizikových fondov a bankových úverov sa uvádza v nasledujúcej tabuľke:
|
Fond |
bankový úver |
|
Poskytovanie splácania |
|
|
Sľub |
|
|
Podiel v spoločnosti |
Majetku alebo ručiteľov |
|
Podmienky platieb |
|
|
Na dosiahnutie určitej úrovne zisku alebo z predaja akcií |
Opravená mesačná neustála platba so záujmom |
|
Účasť na vývoji spoločnosti |
|
|
Tam je, pretože investor má záujem o to osobne |
Nie, pretože bankové inštitúcie majú záujem len o vrátenie svojich finančných prostriedkov |
|
Možnosť prijímať spustenie peňazí |
|
|
Podmienky vrátenia hotovosti |
|
|
Neexistujú žiadne jasné výrazy, všetko závisí od zložitosti a zavádzania myšlienky spoločnosti do života |
Vopred v zmluve a nedodržanie ich vedie k rozlíšeniu sankcií a pokút |
Zhrnutie možno povedať, že zapojenie rizikových investícií prinesie spoločnosť nielen peniaze, ale aj podporu v rôznych fázach rozvoja a propagácie tovaru alebo služby.
Čo je teda podnik?
Podnikania (Od angličtiny. Venture Business - Rizikový podnik) je riskantné a dlhodobé podnikanie v oblasti investovania inovatívnych (Sturtup) projektov.
Zvyčajne, organizácia (fond) Toto je tím investorov, ktorí sú spolu a majú dostatočné skúsenosti, práca na dosiahnutí maximálneho zisku.
Vlastnosti podniku:
Príkladom príslušného obchodného manažmentu prostredníctvom fondov rizikového kapitálu:
| Množstvo vnorených peňazí (v amerických dolároch) | Náklady na predaj zásoby na produkte (v amerických dolároch) |
| Messenger Čudák | |
| 250 tisíc | 16 miliárd |
| Služba Twitter | |
| 5 miliónov | 15 miliárd |
| Zariadenie virtuálnej reality OCULUS | |
| 250 tisíc | 2 miliardy |
Ako vidíte, zisk výrazne prevyšuje výšku investovaných fondov, čo je hlavným cieľom práce rizikových fondov.
Financovanie - Je vysoký v susedstve sľubných inovačných podnikateľských projektov v počiatočných štádiách ich vývoja. Má niekoľko stupňov odlišného trvania.
| Kapitál |
| Investície do výskumu a marketingu trhu |
| Štartovací kapitál |
| Financovanie predbežného vývoja na spustenie výroby |
| Počiatočný rast |
| Reklamné financovanie, vyhľadávanie zákazníkov, predajné trhy, sebestačnosť tak dlho |
| Rýchly rast a expanzia |
| Transformácia spoločnosti na akciovú spoločnosť, nákup majetkových práv inej spoločnosti alebo prechodu pod kontrolou podniku |
| Vykúpenie s ziskom |
| Správa spoločnosti sa rozhodne kúpiť od súčasných vlastníkov |
| Transformácia majetku |
| Niektorí majitelia alebo manažérsky tím firmy si vykúpia všetky svoje akcie, ktoré sú v obehu a opäť transformujú spoločnosť na súkromné |
Konečným cieľom investície rizikového kapitálu je dosiahnutie likvidity spoločnosti, to znamená, že fáza, na ktorej je spoločnosť schopná umiestniť svoje akcie a cenné papiere na akciových trhoch a získať príjem.
Trvanie všetkých stupňov závisí od typu a špecifík vývoja.
Postupné zisky na podnikových investíciách
Má zisk a úspech prinesie podnikanie závisí od mnohých faktorov, a čo je najdôležitejšie z vašich činov. Činnosti by sa mali jasne systematizovať v etapách a sú presne splnené len v sekvencii nižšie.
Toto je počiatočná etapa, pretože keď osoba prebieha na zavedenie projektu, musíte mať prvýkrát aspoň potrebné počiatočný kapitál. Investor môže financovať ako čiastočne, takže ja. plne Vývoj a implementácia projektu alebo myšlienky.
V tomto štádiu je dôležité preskúmať situáciu na akciovom trhu. A a ako to funguje, už sme napísali v minulosti.
Môžete nájsť voľný sektor ekonomiky pre váš projekt alebo spoločnosť alebo zistiť, čo máte inovatívny produkt, ktorý ešte nie je k dispozícii na trhu a bude presne prvý.
Projekt pre budúci vývoj je vybraný, je teraz dôležité zastaviť a myslieť, analyzovať všetky riziká spojené s činnosťami podniku. A až potom pokračujte v rozvoji plánu na rozvoj a implementáciu, aby ste získali maximálny prospech. To môže vyžadovať konverziu spoločnosti súkromné v podklad.
V jednom z článkov nášho časopisu si môžete prečítať, alebo stiahnuť hotové príklady podnikateľských plánov.
Finančná zložka, o ktorej ste diskutovali, teraz je dôležité urobiť právne otázky. V tejto otázke stojí za to uprednostniť finančníkom, ale aj právnici kvalifikovaní v tejto veci, aby sa zabránilo nezhodám v budúcnosti.
Venture Investors sa osobne zaujímajú o prosperujúci výsledok rozvoja spoločnosti. Nielen investuje peniaze, ale aj priamo monitorovať aktivity podniku.
Podobnú aktívnu úlohu v procese vypracovania koncepcie, plánovania, identifikácie nových smerov v činnostiach. Venture Investors, ako kvalifikovaní špecialisti v tejto oblasti, poskytujú rady o akýchkoľvek iných otázkach a užitočných tipoch.
Keď spoločnosť dosiahne významnú finančnú situáciu, prináša dostatočný príjem, investori začnú premýšľať o predaji svojich akcií. Kúpil takéto akcie iných vkladateľov, ktorí uprednostňujú prácu, ktorá nie je spojená s veľkými rizikami.
Prilákanie fondu rizikového fondu pre spustenie projektu
Čo je rizikový kapitál? Dajte nám definovať tento koncept:
Rizikový kapitál - To sú peniaze investori, ktorí financujú startup projektov (Mladé sľubné spoločnosti).
Zvyčajná organizácia (fond) rizikového kapitálu dostane viac 1 000 Žiadosti ročne na financovanie projektov na financovanie 90 % Okamžite preosiate. Príčiny odchýlok môžu byť nekonzistentnosť geografický, technický alebo trhová politika Podnikov, ako aj negramotné zostavené podnikateľské plány, žiadosti a dokumenty.
Väčšina spoločností rizikového kapitálu pracuje s tými projektmi alebo myšlienkami, ktoré si vyžadujú investície od $ 250,000 do $ 1,500,000 $
Zostávajúce 10 % podliehajú dôkladnej a nákladnej štúdii rôznymi parametrami. Táto spoločnosť zamestnáva konzultantov, aby zhodnotili produkt alebo myšlienku, najmä ak je nové a inovatívne.
Takáto kontrola kladie dôraz na nasledujúce ukazovatele:
3 Dôležité kontrolné parametre počiatočného ukončenia
Ak spoločnosť s rizikovým kapitálom vykonáva takýto výskum, vynakladá významné sumy, znamená to, že má záujem o myšlienku alebo produkt. V tomto štádiu sú spoločnosti tiež eliminované a zostávajú len nejaký S ktorým je investor pripravený na prácu a riskuje vašu vlastnú hotovosť.
Proces prilákania rizikového kapitálu Starteraper môže byť znížený na 4. hlavné a veľmi dôležité fázy získať garantované financovanie.
Proces prilákania rizikového kapitálu - 4 hlavné etapy
Najdôležitejším faktorom pre potenciálneho investora je dostupnosť zamestnancov kvalifikovaných spoločnostíktorí sú kompetentní v tejto oblasti výrobkov. Každý musí byť jasne stanovený. A ako záruka záujmu manažérov spoločnosti pri získavaní maximálnych ziskov, musia byť spolupracovníci spoločnosti.
Pokiaľ ide o trh predaja alebo výklenku, ktorý je váš inovatívny produkt pripravený na obsadenie, potom je tu priame spojenie: Čím viac na trhu máte v úmysle dobyť, tým vyššie je šance na získanie financovania. To zobrazuje investor a posilňuje vaše konkurenčné výhody oproti zvyšku.
Dôležitý Objektívne posúdiť a opísať všetky druhy nadchádzajúcich súdnych sporov, ťažkostí s získaním licencie, najmä pre nový produkt. Tj ako je to možné Prejdite na analýzu nákladov na budúce obdobia týkajúce sa činností spoločnosti.
Podiel rizikového kapitálu v spoločnosti môže váhať od 10% do 80%Ak má spoločnosť neprekonateľné finančné ťažkosti. ZvyčajneČasť zásob investora nepresahuje 30 %, Pretože majiteľ musí mať stimul a osobný záujem o rozvoj jeho spoločnosti.
Nováčik je dôležité nielen nájsť podobne zmýšľajúcich ľudí, ktorí veria v jeho výrobok alebo nápad, a hlavnú vec tých ľudí, ktorí môžu investovať svoje prostriedky vo svojom rozvoji a propagácii na trhu.
Niekoľko začiatočníkov má dostatočné finančné prostriedky na vytvorenie spoločnosti, takže existuje večná otázka, kde hľadať investorov. Tam je niekoľko možností:
S najväčšou pravdepodobnosťou, nováčik podnikateľa nemá žiadne známe milionárov, takže vyhľadávanie sa vykonáva medzi najbližším kruhom životného prostredia. Čím viac o tom hovoríte, pravdepodobnosť pravdepodobnosť, že to bude počuť potenciálny investor, pripravený veriť a investovať do vášho nápadu.
Príklad! Bežné predávajúce vozidlo Jan McGlinn investoval 5 400 eur v podnikaní svojho priateľa Anita Roddick, ktorý otvoril obchod s prírodným kozmetikou karosérie, pričom dostal akciu spoločnosti na oplátku. Následne spoločnosť sa rozrástla na 2 000 obchodov a kúpila gigant v oblasti kozmetiky L'Oreal. Čistý príjem Yana McGLLNA predstavoval 180 miliónov eur
V rôznych častiach sveta a v rôznych krajinách sa konajú fóra, na ktorých mnohí potenciálni investori s jedným cieľom vychádzajú, hľadajú nové investovať svoje vlastné zdroje.
Môžete tiež využiť portály internetu a investičného projektu. Existuje mnoho užitočných informácií o nich, je možné dať svoj projekt alebo nápad a nájsť sponzora Alebo počkajte, kým príde k vám. Najobľúbenejšie portály sú Startup.UA a INPROEX.RU.
Jednou z možností kolektívnych investícií je Prevádzka online. Toto je taká služba špecializujúca sa na umiestnenie myšlienok a podpora jej projektov.
Počet účastníkov je minimalizovaný:
Kurátor Môžu existovať rôzne organizácie, ktoré majú záujem a sú pripravení podporovať projekt. Podporované, stojí za pochopenie financovania reklamy na podporu výrobku, poskytovanie zariadení a technických prostriedkov.
Platformy Crowdfunding zahŕňajú všetky informácie o produkte:
V závislosti od služby platforma spolupracuje s rôznymi platobnými systémami.
Väčšina zdrojov je sociálne A môžu ísť s pomocou internetu a hereckého účtu.
Užívateľ má právo sledovať činnosť ostatných účastníkov, získať informácie o vytvorených projektoch alebo financovaných. Je tiež možné komunikovať s autorom projektu alebo myšlienke, že sa mi páči.
Považuje sa rodisko takéhoto financovania rizikového typu America , ale v Rusku Tento druh možno vždy zúčastniť. Príkladom toho môže slúžiť rôznemu vývoj v oblasti vojensko-priemyselného komplexu krajiny. Spočiatku, len vďaka rizikovým investíciám dosiahla táto sféra Ruska takú výšku. Hoci investor v tomto prípade bol štát, nie súkromní jednotlivci a spoločnosti.
Pokiaľ ide o zostávajúce oblasti hospodárstva, potom spočiatku aj v najsľubnejších projektoch na území Ruska investície iba zahraničných investorov. Ale dnes boli vytvorené a úspešne fungujú domáce podniky .
V Ruskej federácii existuje približne 20 fondov rizikového kapitálu. Poskytneme zoznam 5 najlepších podnikov v Rusku:
Tieto rizikové kapitalisti boli vyhodnotené pre tieto kritériá a prijali vhodné gule:
Odhady top 5 fondov ruského podniku
Teraz zvážte tieto domáce podniky. (Poďme pre nich stručný prehľad) .
Zakladateľ nadácie Ruský podnikateľ, ochotne a kompetentne investuje peniaze v spusteniach v Ruskej federácii - Sergey Belousov. Úspech tohto fondu je založený na vedomostiach, skúsenostiach a marketingu.
Štaraty Belousov má víťazstvo v súťaži z nasledujúceho webu.
Všeobecne platí, že vďaka príslušným politikám a podpore sú podprsenky tohto fondu úspešné (Rolsen, Parallels, Nginx, Jelastic, Lingualeo).
z 20 predtým 40 % a investície dosiahnu 10 miliónov dolárov
Nadácia bola založená v roku 2006 Andrei Baronov, Ratžir Timashev a Nikolai Mityushin. Hlavnou oblasťou ich záujmu je inovatívny vývoj softvéru.
Vlastnosti tohto fondu je jeho pripravenosť investovať nielen pri spustení v procese vývoja, ale aj vo fáze rastu a expanzie.
V procese rozvoja investovať predtým 4 miliónov dolárov 20 -35 % Pevné akcie a v procese rastu a expanzie - do 15 miliónov dolárov výmenou za 15 -30 % akcie.
Úspešné projekty fondu - Acronis, Kupivip, Oktogo.ru.
Tento fond je štátom v oblasti inovačných vedeckých objavov. Funkcia tohto fondu nie je príliš posadnutá politika riadenia spoločnosti, ale získať finančné prostriedky v tomto fonde bude musieť starostlivo pripraviť dokumentáciu, pretože funguje v spojení s rizikovým partnerom.
Podiel, ktorý fond dostane na financovanie 25 % .
Slávne projekty - Wobot, "keramické transformátory", "membránové technológie".
Fond bol odôvodnený v roku 2008 Evgeny gordeev. Pôvodne bol tento fond vytvorený vo forme klubu. Zakladateľ nadácie Professional v oblasti informačných technológií a dokonale chápané v zvláštností ruského spotrebiteľa tohto trhu. Spúšťanie, ktoré tento fond vyberá pre seba prispôsobené konceptom a klímou na ruský trh.
Od roku 2011 je rozvoj nového vektora rozvoj projektov vo fáze vývoja prototypov. Zdieľanie členenia je predtým 20 % a súčet investovaných finančných prostriedkov z 35 tisíc dolárov predtým 500 tisíc dolárov
Zásada fungovania tohto fondu a jeho zakladateľom je palivo a rýchlosť v rozhodovaní (do 30 minút).
Slávne a úspešné projekty - Pluso.ru, OKEO, OGOROD.
Tento fond bol založený v roku 2008. Jeho hlavné mesto je 20 miliónov dolárov A existuje 13 projektov. Jeho špecializácia - Startupy určené pre domáci trh v počiatočnej fáze vývoja, na úroveň expanzie.
V roku 2015 nadácia podpísala svoju najväčšiu transakciu 7 miliónov rubľov investícií do offline-siete obchodnej rodiny.
Úspešné projekty - Mirapolis, ActiveCloud, Daripodarki, Magazinga, Client24.
Analyzujeme niektoré bežné otázky.
Business Angels - To sú jediní podnikatelia, ktorí investujú svoj kapitál do východiskových projektov.
Prvé "anjeli" sa objavili na začiatku 20. storočia. Boli to fanúšikov divadla, ktoré investovali svoje peniaze do nových produkcií a získali príjem, len ak bola hra úspešne.
Teraz sú podnikateľské anjeli podnikatelia, ktorí majú skúsenosti na základe úspešného rozvoja vlastného podnikania. Štatistika ukazujú, že je to najčastejšie muž ( 99 %) s vysokoškolským vzdelaním alebo doktorandom a solídnym skúsenostiam v manažmente. A každá pätina z nich - milionár. (V jednom z článkov nášho časopisu, prečítajte si, s plnými nulovými - miliardármi tipy vám pomôžu dosiahnuť cieľ).
Prioritné záujmy podnikateľských anjelov sú informačné a vysoké technológie a inteligencia. Pri predaji akcií spoločnosti už dostávajú svoje zisky.
Zásada práce podnikateľských anjelov a fondov rizikového kapitálu je takmer rovnaká, takže sú zamerané na konečný výsledok, ale existujú rozdiely.
Porovnávacie charakteristiky podnikateľských anjelov a podnikov investorov:
| Business Angels | Venture Investors |
| Zdroj finančných prostriedkov | |
| vlastné zdroje | prilákal kapitál |
| Investície do jedného projektu | |
| až 1 milión dolárov | až 5 miliónov dolárov |
| Umiestnenie projektu | |
| dôležitý | menej dôležité |
| Štýl vedenia | |
| neformálny | dostatočná vysoká úroveň kontroly |
| Monitorovanie | |
| aktívne a podrobné | strategický |
| Počet transakcií ročne | |
| 1-3 | 15-18 |
| Formát príloh | |
| primárne financovanie a praktické znalosti a skúsenosti | veľké množstvo peňazí, pomáha vytvárať tím a znalosť oblasti činnosti |
Ako vidíte rozdiely menší. Ďalšou vlastníctvom podnikateľských anjelov je, že prilákať ich do spolupráce je jednoduchšie a jednoduchšie ako organizácie podnikov.
Projekty podnikateľských anjelov, ktorí dosiahli značný úspech: Intel, Yahoo, Amazon, Google.
Postupom času sa zmenili sféry záujmov rizikových fondov. Ak už skôr, do polovice 20. storočia, najatraktívnejšie sektory s najvyšším návratom obchod (olej, zbrane, drogy), obsah hazardných hier atď.. Záujem o spoločenské organizácie predstavujú high-tech sektor, telekomunikácie a zdravie .
Venture Fondy môžu mať ako úzky špecializácia a byť Úplný V závislosti od objemu kapitálových investícií a stratégií. Nie sú viazaní na konkrétny región.
Financovanie s takýmito organizáciami sa vyskytuje nielen vo fáze formácie a spustenia myšlienky, ako aj vo fáze expanzie a rastu.
Venture Investors nie sú pasívne v oblasti riadenia spoločnosti, pretože sa osobne zaujímajú o úspešný rozvoj. Preto využívajú všetky svoje existujúce skúsenosti a vedomosti, ktoré poskytujú spoločnosti vo všetkých fázach rozvoja.
Podnikania - Toto je veľmi riskantná aktivita, ale zároveň vysoko lovia. Existujú špeciálne odborné komunity, berúc do úvahy tento obchod. Hlavná zaujatosť sa vykonáva vyhľadávanie, voľba, vyhodnotenie a osobitné financovanie Vybraný projekt.
Pred investovaním do podniku, je dôležité určiť hlavné kľúčové momenty, ako napríklad:
Ak nie je potrebná suma peňazí a nie sú žiadne skúsenosti, môžete sa obrátiť na profesionálny rizikový kapitál alebo podnikateľské anjeli, ktorí budú pre vás všetky práce.
Podnikania, bezpochyby, aj napriek vysokým rizikám financovania projektov, pomerne populárne a atraktívne podnikanie na svete, pretože len on môže priniesť nadprirodzený Investor. Je to tiež druh "záchranu prútikov" pre nové nápady a inovácie. Je dôležité sa zaoberať jeho základmi a nuansom, pretože sme napísali tento článok.
Náš tím projektu stránky dúfa, že tento materiál pomôže urobiť správnu voľbu a investor, I. začiatočník Startier. Úspechy vám vo všetkých snahách!
Ak máte k dispozícii komentáre alebo otázky týkajúce sa témy, potom sa ich opýtajte v nižšie uvedených komentároch. Pred novými stretnutiami na tuláki nášho online časopisu!
